AKPK : AEON Pinjaman Peribadi

Salam dan selamat pagi. Sorry kepada rakan-rakan pembaca sebab lama tak update blog ni. Saya agak sibuk dengan kerja dan tak dapat meluangkan masa untuk berceloteh.

Sedar tak sedar, dah lebih tiga tahun saya di bawah bantuan AKPK. Setiap bulan tak miss bayaran AKPK, alhamdulillah. Ada bank yang hantar statement, ada yang tak, jadi agak sukar untuk melihat secara keseluruhan akaun hutang saya di bawah AKPK. Tapi memandangkan bank-bank pun dah tak ganggu saya melalui telefon, jadi saya pun kurang mengambil peduli sangat mengenai baki pinjaman di bank.

Hingga lah pada awal bulan lepas, saya tiba-tiba mendapat surat dari AKPK. AKPK memaklumkan yang hutang pinjaman peribadi saya bersama AEON telah habis dijelaskan. 

Dahulunya, saya ada mengambil pinjaman peribadi dengan AEON sebanyak RM2,500, untuk 5 tahun dengan kadar faedah 16% p.a.. Ketika hutang-hutang saya diterima untuk dijaga oleh AKPK, saya dapati AEON langsung tidak mengurangkan kadar faedah meraka. AKPK hanya meletakan RM50 dari bayaran bulanan saya untuk dibayar kepada AEON. Tapi, mungkin sebab RM2,500 tu antara pinjaman yang paling sedikit, pinjaman AEON ini berjaya habis dulu dibayar.

Menurut surat AKPK, mereka menolak bayaran bulanan AKPK sebanyak nilai bayaran bulanan ke AEON. Ini memang sedikit sebanyak mengurangkan bebanan untuk buat bayaran AKPK tapi memandangkan dah 3 tahun saya meletakan budget untuk bayaran AKPK, jadi pengurangan RM50 tu tak nampak sangat.

Untuk mempercepatkan lagi tempoh untuk saya mencapai hidup bebas hutang, saya telah menggunakan RM50 yang kurang dari AKPK itu untuk dibayar secara terus ke bank pinjaman yang lain. Dengan ini, bank-bank lain pun akan lagi cepat habis hutangnya.

Dalam keseluruhan hutang saya, Kredit Kad AEON mempunyai nilai kadar faedah paling tinggi iaitu 18% p.a. Saya pun menggunakan lebihan RM50 itu untuk dibayar ke Kredit Kad AEON. Dalam sistem bebas hutang, ini dipanggil teknik 'Avalanche' di mana kita mengutamakan pinjaman yang paling tinggi kadar faedah untuk diselesaikan dahulu. Dengan cara ini, bank yang kadar faedahnya tinggi tidak dapat mengenakan bayaran yang tinggi pada kita. Kaedah 'Avalanche' agak lambat momentumnya, terutamanya untuk menyelesaikan baki pinjaman yang pertama. Tapi kaedah ini makin laju setelah akaun-akaun besar dah selesai dan tinggal akaun yang baki pinjamannya rendah sahaja. Kaedah ini juga paling menguntungkan kita kerana kita mengurangkan duit kita mengalir ke bank sebagai bayaran faedah kepada bank.

Ada satu lagi teknik, iaitu 'Snow-balling' di mana kita bayar pada pinjaman yang paling sedikit dahulu. Apa bila akaun yang sedikit itu dah habis bayar, kita gunakan lebihan budget itu untuk dibayar ke bank yang mempunyai baki pinjaman yang kedua sedikit. 'Snow-balling' agak bagus untuk mereka yang tidak mempunyai motivasi tinggi untuk menyelesaikan baki hutang. Dengan kaedah ini, lagi cepat nampak satu-satu akaun pinjaman berjaya ditutup dan diselesaikan.

Walaupun apa sahaja kaedah yang anda pilih, pilih la yang paling sesuai dengan kita. Jadikan proses bebas hutang kita lagi menyeronokkan dan bermotivasi. Selamat merdeka dari hutang!.

Warning : Bank Stole Our Money

I happened to cross upon another personal financial website call imDavidLee.com today. I am particularly interested on how he expresses his discontent over Maybank fees and charges.

For your information, banking is a business. So, they will be charging as for every single service that they provide us, generally that is how they made money. Even government-based bank like Bank Simpanan National also would charge us fees for their service, it is just expected that privatized bank would do so, passionately.

There is nothing we can do about it. We are weak and they are strong, so what can we do? Just pay them, right? How about we use our financially wise mind and manipulate their system instead? How? First, you need to know what they are charging us.

Below is the compilation of bank fees and charges for ATM activity from bank in Malaysia:

Banking Institution	Automated Teller Machine (ATM) Card Fee (RM)
	Card issuance	Annual fee	Card replacement	Withdrawal via PLUS/CIRRUS Network
Affin Bank Berhad	RM10	RM8	RM10	a) RM7 - Debit Card via Cirrus Network only b) 5% of amount withdrawn or a minimum of RM20 - Credit Card via PLUS/CIRRUS Network
Alliance Bank Malaysia Berhad	RM8	RM8	RM12	RM8
AmBank (M) Berhad	NIL	NIL	RM12	RM12
Bangkok Bank Berhad	NIL	NIL	NIL	NIL
Bank of America Malaysia Berhad	NIL	NIL	NIL	NIL
Bank of China (Malaysia) Berhad	NIL	NIL	NIL	NIL
Bank of Tokyo-Mitsubishi UFJ (Malaysia) Berhad	NIL	NIL	NIL	NIL
CIMB Bank Berhad	NIL	RM8	RM12
Citibank Berhad	RM8 (free for Citigold members)	NIL	RM8 (lost, stolen, damaged) Free for Citigold members	RM10
Deutsche Bank (Malaysia) Berhad	NIL	NIL	NIL	NIL
EON Bank Berhad	NIL	RM8	RM10	NIL
Hong Leong Bank Berhad	RM8	RM8/RM5 (applicable for Hong Leong Smartlink Account only)	a) RM20 for damage due to cardholder's fault, PIN forgotten and lost/stolen b) RM12 for MEPS Cash refund purpose	NIL
HSBC Bank Malaysia Berhad	RM8	RM8	RM12	RM10
J.P. Morgan Chase Bank Berhad	NIL	NIL	NIL	NIL
Malayan Banking Berhad	a) Free - First 4 transactions b) RM0.50 per transaction (thereafter)	NIL	RM12	NIL
OCBC Bank (Malaysia) Berhad	RM8	NIL	RM8	RM12
Public Bank Berhad	RM8	RM8	RM12	NIL
Standard Chartered Bank Malaysia Berhad	NIL	RM8	RM8	a) 1% of amount withdrawn or a minimum of RM30 + RM0.15 (stamp duty) - interzone withdrawal (for Singapore & Brunei only) b) RM12 - Overseas withdrawal
The Bank of Nova Scotia Berhad	NIL	NIL	NIL	NIL
The Royal Bank of Scotland Berhad	RM8	RM8	RM12	NIL
United Overseas Bank (Malaysia) Berhad	NIL	RM8	RM8	RM10

As you can see, all bank will charge you one way or another. They give you free card issuance, then they charges your sky-high on withdrawal thru PLUS Network (AmBank). When they have no charge on the withdrawal thru PLUS, they charge extra on transaction (Maybank). If they do not charge at all for ATM transaction, they start to charge for annual fees (CiMB). No matter how you look at it, they will try to charge you.

Now let's see how we can turn the table. For my personal example, I used Maybank like, all the time. This is because my salary will go to Maybank, so might as well I used their service for my financial transaction. Knowing in deeply how Maybank charge me, this is what I did to manipulate their own system to my own good:

1. Since I have my budget tracking to the very detail, I know exactly how much cash I need every month. So, early of the month, I will make 1 time withdrawal on all the cash I need and then keep it at my house. No more $0.50 charge after 4th time transaction.
2. I used online services at Maybank2U (M2U), so that I will minimized the ATM transaction.
3. I pay bill through M2U too, since they do not charge anything for bill payment.
4. I consolidate my loans and credit cards, so that I do only 1 Interbank-GIRO transaction per month. The most they got from me is the $2 charge for that 1 Interbank-GIRO transactions.

So, that are just some of the example that you can do in order not to lose your money through banking fees and charges. Main point, be knowledgeable. If you know more than your bank do, then you could out-wit them. Check out the compilation above and see which bank best work for your financial activities.